AI používá skoro každý druhý Američan, platí za ni ale sotva jeden ze čtyřiceti

Číslo, které OpenAI oznámila letos v únoru, zní na první pohled ohromující: ChatGPT týdně používá 900 milionů lidí, tedy víc, než kolik má obyvatel celá Evropská unie. Firma se tím přiblížila hranici miliardy uživatelů a číslo vzrostlo o dalších 100 milionů jen za čtyři měsíce od předchozího ohlášení. Podobný obrázek ukazují i nezávislé průzkumy - podle březnového šetření agentury Talker Research mezi dvěma tisíci Američany už 69 % dospělých nějakou formu AI alespoň občas používá.

Jakmile se ale z otázky "používáte AI?" stane otázka "jak často?", čísla se rychle scvrkávají. Denně sahá po nástrojích jako ChatGPT, Gemini nebo Claude jen 16 % lidí, dalších 21 % je používá několikrát týdně. Zbytek spíš narazí na AI mimochodem - v našeptávači, v asistentovi na telefonu nebo ve vyhledávači, aniž by si to nutně uvědomoval.

Používat je jedna věc, platit druhá

Tahle propast mezi "zkusil jsem to" a "je to součást mého života" se ještě prohlubuje, jakmile přijde na peníze. Podle dubnové analýzy banky PNC, na kterou upozornil Yahoo Finance, za nějakou AI službu platí jen asi 2 % amerických domácností - a jde spíš o ty s vyššími příjmy. Pro srovnání: měsíční předplatné streamovacích služeb si platí zhruba čtvrtina domácností, sportovní sázkové aplikace pak asi 5 %.

Meziročně se sice počet platících domácností zvýšil o pozoruhodných 155 %, ale start byl extrémně nízký. Kdo už se ale k placení odhodlá, zůstává - průměrná délka předplatného je sedm měsíců a firmy hlásí nízký odchod zákazníků.

• Naprostá většina platících sahá po standardní 20dolarové úrovni (u ChatGPT Plus nebo obdobného tarifu)

• Levnější varianty typu ChatGPT Go vyjdou na 8 dolarů měsíčně

• Dražší "pro" tarify za 100 a více dolarů měsíčně (ChatGPT Pro, Claude Max) používá jen malý zlomek uživatelů

AI roste docela rychle, ale streamovacím službám se zdaleka nepřibližuje.

Brian LeBlanc, hlavní ekonom PNC

LeBlanc zároveň upozorňuje, že firmy zatím záměrně drží ceny nízko a bezplatné verze široce dostupné, aby si udržely uživatelskou základnu v bitvě o podíl na trhu.

"Žijeme v období, kdy je používání těchto služeb nejlevnější. Zajímalo by mě, jestli časem začnou zdražovat a co to udělá s mírou používání.

Brian LeBlanc, hlavní ekonom PNC

OpenAI láme rekordy, ale placených zůstává menšina

Samotná OpenAI hlásí přes 50 milionů platících předplatitelů napříč tarify Plus, Team, Pro a Enterprise, k tomu dalších 9 milionů platících firemních uživatelů. I to je ale proti 900 milionům týdenních uživatelů jen zlomek - něco přes pět procent. Firma přesto mluví o zrychlujícím se tempu růstu.

Číslo padlo ve stejný den, kdy firma oznámila získání 110 miliard dolarů v soukromém kole financování s účastí Nvidie $NVDA, Amazonu $AMZN a SoftBanku, jak informoval TechCrunch. Ocenění OpenAI se tím posunulo na 730 miliard dolarů před vkladem nových peněz - a to i přesto, že firma dosud prodělává výrazně víc, než kolik vydělá na předplatném.

Dynamika předplatného na začátku roku výrazně zesílila, leden a únor jsou na cestě stát se historicky nejsilnějšími měsíci pro nové předplatitele.

OpenAI, oficiální oznámení

Kdo skutečně vydělává už teď

Zatímco monetizace koncových uživatelů je zatím tenký pramínek, o dodavatelích infrastruktury, na které AI běží, to říct nejde. Velké technologické firmy letos podle propočtů utratí za AI datacentra, čipy a energetiku dohromady přibližně 725 miliard dolarů kapitálových výdajů - meziročně o 77 % víc.

Hlavním příjemcem téhle vlny je dlouhodobě Nvidia, která ovládá naprostou většinu trhu s AI akcelerátory a loni utržila přes 215 miliard dolarů, meziročně o 65 % víc. Těsně za ní stojí Microsoft $MSFT, jehož AI byznys postavený hlavně na Azure už překročil roční tržní tempo 37 miliard dolarů a meziročně rostl o 123 %. Alphabet $GOOG letos na AI infrastrukturu vyčlenil 175 až 185 miliard dolarů, zatímco specialisté na čipovou infrastrukturu jako Broadcom $AVGO (zákaznické čipy pro Apple, Meta nebo ByteDance) a tchajwanská TSMC $TSM, která vyrábí prakticky všechny pokročilé AI čipy na světě, těží z toho, že bez nich se žádný z velkých hráčů neobejde.

Právě tahle nerovnováha - obří investice do infrastruktury versus zatím skromné tržby z koncových předplatných - je podle analytiků klíčovým tématem letošního roku. Analytik Dan Ives z Wedbush to popisuje jako dočasnou fázi, kterou trh podle něj špatně čte.

Myslím, že se to v příštích šesti až devíti měsících začne obracet, protože jakmile uvidíme monetizaci - a to se ukáže už v červencových výsledcích velkých technologických firem - půjde o poměrně zásadní katalyzátor pro hyperscalery i velké technologické firmy.

Dan Ives, analytik Wedbush Securities

Sázka na to, že se zvyk promění v návyk

Rozdíl mezi 900 miliony lidí, kteří AI aspoň jednou týdně otevřou, a dvěma procenty domácností, které si za ni platí, je vlastně jádrem celé investiční sázky posledních dvou let. Firmy jako OpenAI, Microsoft nebo Google vsadily stovky miliard dolarů na to, že se dnešní příležitostné používání promění v každodenní závislost - a ta časem v ochotu platit.

Zatím je to spíš příslib než hotová věc. Dodavatelé čipů a datacenter už teď vydělávají reálné a rychle rostoucí peníze bez ohledu na to, kolik lidí si nakonec předplatí ChatGPT Plus. Otázka, jestli se AI firmám podaří přeměnit masové používání zdarma na masové placení, zůstává tou nejdražší neznámou na trhu.