Polovodiče jsou mým velmi oblíbeným investičním sektorem. Mám k nim blízko. Mnohé ve svém portfoliu mám. Nechci zde rozebírat, co to po fyzikální stránce vlastně polovodiče jsou, to investor znát nemusí. Spíše si řekněme, že jsou dnes součástí veškeré elektroniky, počítačů, mobilů, řídících jednotek automobilů. Sektor zahrnuje výrobu špičkových čipů, integrovaných obvodů, napájecích modulů, převodníků, vysílačů a přijímačů, satelitní techniky, lékařské diagnostiky - setkáváme se s nimi prakticky ve všech moderních zařízeních a život si dnes již bez nich ani neumíme představit. Nás ale zajímají polovodiče z hlediska investičního. A především sektor prvovýroby. Povězme si tedy něco o některých společnostech:
Applied Materials Inc. ($AMAT) - poskytuje výrobní zařízení, služby a software pro polovodičový, displejový a související průmysl. Funguje ve třech segmentech: Semiconductor Systems, Applied Global Services a Display and Adjacent Markets. Segment Semiconductor Systems vyvíjí, vyrábí a prodává různá výrobní zařízení, která se používají k výrobě polovodičových čipů nebo integrovaných obvodů. Tento segment také nabízí různé technologie, včetně epitaxe, iontové implantace, oxidace / nitridace, rychlého tepelného zpracování, fyzikální depozice par, chemické depozice par, chemické mechanické planárizace, elektrochemické depozice, depozice atomové vrstvy, leptání a selektivní depozice a odstraňování, jakož i jako metrologické a kontrolní nástroje. Segment Aplikované globální služby poskytuje integrovaná řešení pro optimalizaci výkonu a produktivity zařízení a výroby zahrnující náhradní díly, upgrady, služby, repasovaná zařízení dřívější generace a software pro automatizaci výroby polovodičů, displejů a dalších produktů. Segment Display and Adjacent Markets nabízí produkty pro výrobu displejů z tekutých krystalů; organické diody emitující světlo; a další zobrazovací technologie pro televizory, monitory, notebooky, osobní počítače, elektronické tablety, chytré telefony a další zařízení orientovaná na spotřebitele, jakož i zařízení pro zpracování flexibilních substrátů. Společnost působí ve Spojených státech, Číně, Koreji, Tchaj-wanu, Japonsku, jihovýchodní Asii a Evropě.
Aktuální cena kolem 90 USD za akcii, loni nárůst + 49%, roční dividenda 0,88 USD na akcii
ASML Holding NV ($ASML) - vyvíjí, vyrábí, uvádí na trh, prodává a poskytuje služby pokročilým systémům polovodičových zařízení sestávajícím z litografických systémů pro výrobce paměti a logických čipů. Společnost poskytuje extrémní ultrafialové litografické systémy; a hluboké ultrafialové litografické systémy zahrnující ponorná a suchá litografická řešení pro výrobu variosus řady polovodičových uzlů a technologií. Nabízí také metrologické a kontrolní systémy, včetně optických metrologických řešení YieldStar pro měření kvality vzorů na destičkách; a řešení elektronického paprsku HMI k lokalizaci a analýze defektů jednotlivých čipů. Kromě toho společnost poskytuje výpočetní litografii a softwarová řešení pro vytváření aplikací, které zlepšují nastavení litografického systému; a vyspělé produkty a služby, které renovují použité litografické vybavení a nabízejí související služby. Působí v Japonsku, Koreji, Singapuru, Tchaj-wanu, Číně, Nizozemsku, Evropě, na Středním východě, v Africe, Spojených státech a v Asii.
Aktuální cena kolem 505 USD, loni nárůst + 70%, roční dividenda 2,85 USD na akcii
Broadcom Inc. ($AVGO) - navrhuje, vyvíjí a dodává řadu polovodičových zařízení se zaměřením na komplexní digitální a smíšené signály doplňkové polovodičové zařízení na bázi oxidu kovu a analogové výrobky na bázi III-V po celém světě. Společnost působí ve dvou segmentech, Semiconductor Solutions a Infrastructure Software.
Aktuální cena kolem 428 USD, loni nárůst + 36%, roční dividenda 14,4 USD na akcii
Marwell Technology Group Ltd. ($MRVL) - navrhuje, vyvíjí a prodává analogové, smíšené signály, digitální zpracování signálů a vestavěné a samostatné integrované obvody. Nabízí portfolio ethernetových řešení, včetně řadičů, síťových adaptérů, fyzických transceiverů a přepínačů; jedno nebo vícejádrové procesory; vlastní integrované obvody specifické pro konkrétní aplikaci; a tiskové produkty SoC a aplikační procesory. Společnost také poskytuje řadu úložných produktů zahrnujících řadiče úložiště pro jednotky pevných disků (HDD) a jednotky SSD, které podporují různá rozhraní hostitelského systému skládající se ze sériově připojeného SCSI (SAS), sériového připojení rozšířené technologie (SATA), propojení periferních komponent expresní, energeticky nezávislá paměť (NVMe) a NVMe přes struktury; a produkty s optickými kanály, včetně adaptérů hostitelské sběrnice, a řadiče pro připojení k serveru a úložnému systému. Působí ve Spojených státech, Číně, Malajsii, na Filipínách, v Thajsku, Singapuru, Indii, Izraeli, Japonsku, Jižní Koreji, na Tchaj-wanu a ve Vietnamu.
Aktuální cena kolem 47 USD, loni nárůst + 85%, roční dividenda 0,24 USD na akcii
NVIDIA Corporation Inc. ($NVDA) - působí jako společnost poskytující vizuální výpočty po celém světě. Funguje ve dvou segmentech, GPU a Tegra Processor. Segment GPU nabízí procesory, které zahrnují GeForce pro hraní her na PC a běžné počítače; GeForce NOW pro cloudové hraní; Quadro pro designéry pracující v oblasti počítačového designu, střihu videa, speciálních efektů a dalších kreativních aplikací; Tesla pro umělou inteligenci (AI) využívající hluboké učení, zrychlené výpočty a výpočty pro všeobecné účely; GRID, který poskytuje výkon grafiky NVIDIA prostřednictvím cloudu a datových center; DGX pro vědce, výzkumníky a vývojáře v oblasti umělé inteligence; a EGX pro zrychlené výpočty AI. Segment procesorů Tegra poskytuje procesory zahrnující zařízení SHIELD a služby určené k využití síly mobilního cloudu k revoluci v domácí zábavě, AI, a hraní her; AGX, energeticky efektivní výpočetní platforma AI pro inteligentní okrajová zařízení; DRIVE AGX pro vozidla s vlastním pohonem; Clara AGX pro lékařské nástroje; a Jetson AGX pro robotiku a další vestavěné použití. Produkty společnosti se používají na hrách, profesionální vizualizaci, v datových centrech a na automobilových trzích. Společnost NVIDIA Corporation prodává své produkty výrobcům originálních zařízení, výrobcům systémů, výrobcům doplňkových desek, maloobchodníkům / distributorům, poskytovatelům internetových a cloudových služeb, výrobcům automobilů a dodavatelům automobilů 1. úrovně, mapovacím společnostem, start-upům a ostatním účastníkům ekosystému.
Aktuální cena kolem 536 USD, loni nárůst + 126%, dividenda 0,64 USD na akcii
QUALCOMM Inc. ($QCOM) - se zabývá vývojem a komercializací základních technologií a produkty se používají v mobilních zařízeních a dalších bezdrátových produktech, včetně síťových zařízení, zařízení širokopásmových bran, zařízení spotřební elektroniky a dalších připojených zařízení po celém světě. Funguje ve třech segmentech: Qualcomm CDMA Technologies (QCT); Qualcomm Technology Licensing (QTL); a Qualcomm Strategic Initiatives (QSI). Segment QCT vyvíjí a dodává integrované obvody a systémový software založený na 3G / 4G / 5G a dalších technologiích pro použití v bezdrátové hlasové a datové komunikaci, síťování, zpracování aplikací, multimédií a globálních pozičních systémových produktů. Segment QTL uděluje licence nebo poskytuje práva k používání částí svého portfolia duševního vlastnictví, které zahrnují různá patentová práva užitečná při výrobě a prodeji bezdrátových produktů zahrnujících produkty implementující standardy CDMA2000, WCDMA, CDMA TDD, LTE a / nebo 5G a jejich deriváty. Segment QSI investuje do společností v rané fázi v různých průmyslových odvětvích, včetně umělé inteligence, automobilového průmyslu, digitálního zdravotnictví, podnikání, internetu věcí, mobilních sítí a sítí a investic do podpory designu a zavádění nových produktů a služeb pro hlasovou a datovou komunikaci a nových průmyslových segmentech. Společnost také poskytuje vývojové a další služby a související produkty vládním agenturám Spojených států a jejich dodavatelům.
Aktuální cena kolem 152 USD, loni nárůst + 76%, dividenda 2,6 USD na akcii
QORVO Inc. ($QRVO) - vyvíjí a komercializuje technologie a produkty pro bezdrátové a kabelové připojení po celém světě. Společnost působí ve dvou segmentech, Mobile Products a Infrastructure and Defense Products. Společnost nabízí integrované moduly zahrnující přepínače, výkonové zesilovače, filtry a duplexory, anténní tunery, integrované obvody pro správu napájení RF, multimode / vícepásmové PA a vysílací moduly, anténní plexery, diskrétní filtry a duplexery, diskrétní přepínače a systémová řešení UWB , stejně jako řešení pro správu napájení, řešení pro ovládání antény a systémová řešení pro UWB podporující zabezpečené, nízké spotřeby, lokalizační a komunikační služby. Poskytuje také integrovaná řešení, která zahrnují moduly switch-LNA, zesilovače s proměnným ziskem, a integrované moduly PA Doherty pro masivní systémy s více vstupy / více výstupy; RF produkty a slévárny směsných polovodičů pro obranné prvočísla a další globální zákazníky v oblasti obrany a letectví; Vybavení zákaznických prostor Wi-Fi, včetně výkonových zesilovačů, přepínačů, nízkošumových zesilovačů a objemových filtrů akustické vlny; hardware, firmware a aplikační software na čipu pro inteligentní domácí aplikace; automobilové vysokofrekvenční konektivity a UWB čipové a modulové systémové systémy na bázi polovodičů na bázi oxidu kovu; a řadiče výkonových aplikací a programovatelné analogové výkonové integrované obvody. Společnost prodává své výrobky přímo výrobcům originálního vybavení a výrobcům originálního designu, jakož i prostřednictvím sítě obchodních zástupců a distributorů. Qorvo, Inc.
Aktuální cena kolem 169 USD, loni nárůst + 51%, bez dividendy
Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited ($tsm) - vyrábí a prodává integrované obvody a polovodiče. Nabízí také služby zákazníkům, správu účtu a inženýrské služby. Společnost poskytuje služby zákazníkům v počítačových, komunikačních, spotřebitelských a průmyslových a standardních segmentech v Severní Americe, Evropě, Japonsku, Číně a Jižní Koreji. Je to největší výrobce čipů na světě.
Aktuální cena kolem 112 USD, loni nárůst + 96%, dividenda 1,74 USD na akcii.
#investovani #akcie #polovodice #portfolio #appliedmaterials #asml #broadcom #marwell #nvidia #qualcomm #qorvo #tsm
Nevím, nevím, jestli po loňské jízdě není potenciál těchto akcií na mnoho let vyčerpán.
Určitě ne, vždyť např. rozvoj 5G sítí je stále ještě na začátku (zkuste sledovat třeba Qualcomm a jeho skvělé výsledky), je zde mohutný rozvoj autonomních vozidel, EV, AI, blockchainových technologií, bez polovodičů dnes neexistuje nic vědeckého pokrokového... Polovodiče jsou motorem všech nových technologií, neustále se rozvíjejí, je to spolehlivý trh a u mne velmi oblíbený.
@Stan1000 to bezpochyby, já jen uvažuji, kolik z budoucího růstu produkce a příjmů už je započítáno v cenách ?
No pokud tomuto sektoru nedůvěřujete, investujte jinam, podle svého srdce a cítění... Jsou to přece vaše peníze...