Po dekádách vývoje se na trhu prosazují nové aplikace a technologie a "díky" lockdownům, se s nimi lidé sžívají mnohem rychleji. To přineslo investorům do ruky nástroje, které po dekády využívali hlavně ti nejbohatší. Zejména sdílená ekonomika umožnila v posledních 20 letech vstup malých hráčů do velké hry. Pokud jste například chtěli dříve investovat napřímo do akcií, museli jste mít na účtu alespoň 1 milión dolarů, abyste mohli vaše portfolio diverzifikovat mezi alespoň 30 - 50 titulů. A mohli si dovolit portfolio aktivně spravovat a platit nemalé náklady za nákup a prodej cenných papírů. Jedna akcie společnosti Berkshire Hathaway, vlastněné Warrenem Buffettem stála v roce 2010 cca 100.000 USD, to skutečně není nic pro běžné investory.
Sdílená ekonomika v investování
Dnes díky sdílené ekonomice se mohou retailoví investoři "složit" na jednu akcii Berkshire Hathaway, která aktuálně stojí okolo 430.000 USD. Takže i člověk s 10.000 korunami si dnes může sám poskládat globální diverzifikované akciové portfolio. Na rozdíl od bohatých, však většině těchto investorů chybí zkušenosti z byznysu a investování, kvalitní zdroje informací (např. přímo od bankéřů či kamarádů na vysokých postech v korporacích) a know-how, často předávané z jedné generace investorů na tu další.
Na druhou stranu to přineslo spoustu plusů, jako například výrazně lepší přístup k informacím, některé dokonce vůbec dostupné nebyly, takže si nakonec dnešní drobný investor dokáže najít kvalitní informace i sám. A když zná kvalitní zdroje informací, umí se prokousat balastem a marketingovými sděleními, naučí se číst čísla v prospektech různých typů investic, má velkou pravděpodobnost, že bude překonávat celkem slušný průměr amerického akciového trhu, který od roku 1920 činí cca 10% ročně.
Dalšími nespornými výhodami jsou dostupnost téměř jakýchkoli investičních nástrojů z globálního finančního trhu. Větší transparentnost nabízených investic - dnes musí obsahovat informace, které byste ještě nedávno těžko vypátrali. Pokles nákladů pro koncového investora - dnes můžete nakupovat cenné papíry bez poplatků. Vyšší kvalita poradenství, díky stoupajícím nárokům investorů a v neposlední řadě zlepšení kvality a nabídky "dinosauřích" finančních institucí, které musí reagovat na vznikající Fintech start-upy jako Revolut, Degiro, EstateGuru, Robinhood nebo v Česku Invester, Bondster či Zonky a mnoho dalších.
Start-upy, IPO a fenomén SPAC
Je pochopitelné, že i běžného investora lákají nejen moderní trendy (na to se retailový investor chytí snáze než ten profesionální), ale také vidiny obřích zisků. Pokud jste totiž investorem v ranné fázi, ve chvíli kdy firma vstupuje na burzu formou IPO (Initial Public Offering) prodáváte těm kdo se k tomu konečně mohou dostat, svou investici se ziskem v řádu stovek tisíc procent. Investici 1.000 USD tak "snadno proměníte" v desítky miliónů dolarů, pokud jste trefili "jednorožce" jako je třeba zmiňovaný Uber.
Skrze platformy jako např. Seedrs můžete investovat do Start-upů už od několika desítek dolarů např. do dalšího z aktuálních trendů CBD konopné produkty. Aktuálně na Seedrs najdete 2 firmy, které vyrábí léčebné CBD produkty a dodávají je pacientům po celé Evropě a další příležitosti se objevují čím dál rychleji. Přitom ještě nedávno jste museli patřit do elitního klubu bohatých a úspěšných a mít připravených alespoň 100.000 USD na jednu investici do jednoho start-upu. Ani to vám ale nezaručilo, že se k ranným investorům do firem jako Uber nebo AirBnB a dalších dostanete.
Ještě nedávno jste se k IPO, tedy prvnímu uvedení firmy na burzu neměli šanci dostat, ne že by to zastavilo neustále telefonáty obchodníků s cennými papíry a různých market makerů, že u nich se k IPO dostanete a vyděláte desítky či stovky procent na jednom obchodu. Inu znáte to, když ptáčka lapají... Dnes se s pár stovkami dolarů dostanete k úpisům akcií společností, které na burzu vstupují formou "prázdných schránek" tzv SPACů (Special Purpose Acquisition Company), což jsou na burze umístěné schránky, které čekají až najdou vhodnou mladou, úspěšnou firmu, které pomůže kapitál investorů k dalšímu růstu, nebo se tím taková firma dostane k příležitosti nechat se koupit jednou z velkých ryb. Pokud za úpisem stojí úspěšní podnikatelé a start-upoví investoři jako Peter Thiel či Mark Cuban, vaše šance na na zisky ve stovkách až tisících procent rostou.
Ne že by se na IPO nedalo vydělat, ale pokud chcete pořádné zisky a nechcete sázet jen na jednoho koně, celkem si počkáte. Pokud tvoříte portfolio pro vaše děti a vnoučata, koukejte se po trendech budoucnosti, jako byl před cca 20 lety Amazon. Od jeho uvedení na burzu v roce 1997, kdy se cena akcie pohybovala okolo 1,73 USD, se k dnešku vyšplhala na cca 3.350 USD. Kdybyste v té době investovali 1.000 USD, měli byste dnes na kontě cca 1.936.000 USD a to už je velmi lákavá představa i na 20 letém horizontu.
Riziko a inteligentní portfolio
Na kauzách jako Gamestop je vidět, že spekulace a vidina snadného zisku stále láká investory. O to více, ty kteří nevědí jak hra funguje což je většina běžných investorů. Nakonec hraní si na manipulaci s trhem v podání retailových investorů, opět přineslo zisky jen do kapes několika vyvolených. Ti totiž věděli kdy včas nastoupit a kdy vybrat zisky a hledat další příležitost. U každé investice je dobré být před tím, než se o ní píše všude, to je totiž většinou čas pro realizaci zisků a prodej cenných papírů, ne jejich nákup. Velkou část investorů do akcií společnosti Gamestop to stálo významnou část úspor.
Každá investice totiž nese riziko a nejčastěji běžný investor zapláče právě proto, že si neuvědomuje nebo neví o rizicích dané investice. V Česku to můžeme vidět na tzv. "junk bonds" neboli "prašivé" dluhopisy - tedy dluhopisy s extrémním rizikem. Tak se samozřejmě ve svých prospektech neprezentují a musíte sami umět číst výsledovku firem, abyste mohli riziko správně odhadnout. Vyhnete se tak ztrátovým investicím jako např. start-up Zoot, který již v době kdy vydával dluhopisy, jevil všechny známky toho, že dluhopisy nebude schopen splatit ze zisků společnosti. Navíc pokud se zamyslíme v jaké fázi je firma když ji nazýváme start-upem, je to přeci fáze, kdy firma "pálí" veškerý kapitál a investuje do rozvoje. Je tedy velká pravděpodobnost, že za 5 let bude firma spíše potřebovat další investice, než že bude produkovat zisky pro splacení vydaných dluhopisů.
Pokud jste pevně rozhodnutí využít moderních možností investování začněte studováním a kopírováním bohatých a úspěšných a jejich investičních strategií. Statistika většiny brokerů totiž ukazuje že cca 80 % běžných investorů jsou na svých investičních účtech ve ztrátě. Dbejte proto pravidel a nesnažte se přechytračit bohaté a institucionální investory v jejich hře. Raději se snažte svézt s nimi a ukousnout si svůj díl koláče. Rozkládejte riziko a na spekulativní investice jako start-upy, kryptoměny, P2P půjčky, dluhopisy rizikových firem, investiční certifikáty a private equity, používejte pouze malou část vašeho investičního portfolia. Tak to ostatně dělají všichni bohatí a úspěšní investoři. Zaměřte se na obory a nástroje, kde máte nejvíce informací nebo jste schopni se v této oblasti vzdělávat a získávat kvalitní informace.
"Insider" informace
Jedny z nejlepších informací, které využíváme pro výběr akciových titulů do portfolia fondu Alfago, je využívání tzv. "insider" informací. Jedná se o informace o obchodech hlavních manažerů a představitelů společností, jejichž nákupy akcií firem kde pracují, jsou často velmi spolehlivým vodítkem, kam se bude hodnota akcií firmy ubírat. Obzvláště pokud takový manažer nakupuje akcie společnosti kde pracuje, ve výši 3 násobku svého ročního platu, v takovém případě se dá očekávat, že k tomu má velmi dobrý důvod a že se dá očekávat zajímavý nárůst jejich ceny. Jeden příklad takového nákupu akcie, do které jsme investovali v našem fondu Alfago na základě "insider" informací je LifeClips Inc. (LCLP), vývoj její ceny vidíte na obrázku níže.
"Insider" informace vám ale také mohou dát signál, kdy akcie raději prodat. Pěkný příklad toho, co může znamenat obchodovat akcie na základě "insider" informací, který však vyústil ve skandál, je prodej akcií mnoha senátorů americké vlády, těsně před vypuknutím pandemie. Co se s akciemi dělo po jejich prodeji senátorem Burrem vidíte na obrázku.
Rady na závěr
Se svým majetkem a penězi můžete buď hazardovat, nebo obojí řádně spravovat a množit v zájmu vlastní budoucnosti a budoucnosti vašich dětí. Pokud jste pro druhou možnost, rozkládejte riziko investic do více druhů aktiv a do spekulativní části portfolia investujte řádově procenta vašeho investičního majetku, tak jako to dělají úspěšní investoři. Spekulujte pouze s prostředky, které si můžete dovolit ztratit. Investujte s jasným cílem - proč investujete, jaký majetek chcete vybudovat, za jak dlouho a jaké riziko jste cestou ochotni podstoupit a proveďte důkladné "due dilligence" - podrobná analýza investice a rizik. Než investujete do vám neznámé příležitosti, která zní až moc dobře na to, aby to byla pravda, napište do Googlu "název investice" + "SCAM" a podrobně si pročtěte zda to není jen další letadlo alá Madoff, či Enron. Zaměřte se na obory budoucnosti - biotechnologie a telehealth, nanotechnologie, 3D tisk, IoT (veškeré zařízení s připojením k internetu), AI (umělá inteligence), 5G, technologie blockchain (šifrování a technologie na které běží např. Bitcoin), augmented a virtuální realita. A to nejdůležitější na závěr - vzdělávejte se a čerpejte informace od podnikatelů a influencerů v oboru, který vás zajímá - doporučuji např. Peter Diamandis, Mark Cuban, Peter Thiel, Richard Branson a další, které byste doporučili vy klidně doplňte do komentářů.
Využijte informace o tzv. "Insider" obchodech, které zveřejňuje americká komise pro cenné papíry SEC: https://sec.report/
Velmi mě těší, že vás článek zaujal natolik, že jste se dočetli až sem. Pokud si některé moderní platformy a investice chcete vyzkoušet vybral jsem pro vás ty prověřené, které používám také já osobně.
Ověřené platformy, které používám pro alternativní investice ve vlastním portfoliu.
Některé mají bonusy za doporučení, které si můžete a nemusíte vyzvednout.
Investice do nových nejen malých start-upů z celého světa (mohli jste zde nakoupit třeba podíl v EstateGuru). Na sekundárním trhu můžete nakupovat také podíly již zafinancovaných start-upů přím od investorů.
Vstupní bonus $25 USD k prvnímu vkladu nad $150 USD.
Investice do větších start-upů (většinou od $10.000 USD) nebo do EquityZen fondu, kde můžete nakoupit podíly ve více start-upech najedou, i s desíti tisíci dolary tak nakoupíte podíly ve více start-upech, které vybrali v EquityZen jako ty nejzajímavější investice.
Bez bonusu za doporučení, ale dostanete se k velmi zajímavým příležitostem.
Platforma pro investování do akcií, ETF a dalších instrumentů bez poplatků, která vám umožňuje kopírovat úspěšné investory a nakupovat akcie do kterých investují oni. Nemusíte tak sami vyhledávat atraktivní příležitosti a můžete přesto dosahovat zajímavých výnosů.
Bez bonusu za doporučení, ale za to zadarmo. :)
Platforma pro investování do půjček zajištěných nemovitostmi do 75 % LTV. Díky unikátnímu modelu a dobrému risku, jsou schopni přinést zisk i na nesplacených půjčkách. Na rozdíl od platforem jako Mintos, Grupeer apod. se riziko portfolia úvěrů EstatGuru blíží nule.
Bonus 0,5 % k prvnímu vkladu do 90 dní od registrace.
Online bankovní aplikace pro nejlevnější směnu měn a platby v zahraničí, virtuální platební karty pro online nákupy, přístup do salonků na letištích, cestovní pojištění, možnosti investování do akcií, komodit a kryptoměnových tokenů. Od roku 2018 jsou vlastníky Evropské bankovní licence a vklady můžete mít pojištěny jako v bance u nás. Důvodů proč si to vyzkoušet je skutečně mnoho, protože to co najdete v Revolutu nebudou české banky schopny poskytnou ještě pár let.
Bonus aktuálně 500 Kč za registraci, objednání platební karty a 3 platby kartou.