Jak dosáhnout na pasivní příjem z akciových investic? Investujte do těchto 3 akcií s dividendou přes 5 %

Co investor, to unikátní investiční strategie. Nejúspěšnější investiční portfolia však mají společné to, že se opírají o dividendové akcie. To by nemělo nikoho překvapit. Společnosti, které vyplácejí dividendu, jsou téměř vždy ziskové, mají časem prověřené podnikatelské modely a obvykle před sebou mají vynikající výhled do budoucnosti.

Zájemci o pasivní příjem z akciových investic však musí čelit dilematu. Chtějí co nejvyšší výnos s co nejmenším rizikem. Dlouhodobě se však ukazuje, že jakmile výplata dividendy dosáhne statusu vysokého výnosu (4 % nebo více), udržitelnost takto vysokého dividendového výnosu může být problematická.

To však není případ následujících 3 dividendových akcií s vysokým výnosem. Jedná se o jedny z nejbezpečnějších dividendových akcií s vysokým výnosem na světě.

1. Enterprise Products Partners ($EPD)

Společnosti z ropného a plynárenského průmyslu byste pravděpodobně nepovažovali za "bezpečné", zejména s ohledem na to, jakou ránu dostala ropa v důsledku loňské pandemie koronaviru. Ale společnost Enterprise Products Partners, která se chlubí dividendovým výnosem 7,5 %, je výjimkou potvrzující toto pravidlo.

Enterprise Products Partners je energetická společnost ze střední části ropného zpracovatelského řetězce. Místo těžby ropy a zemního plynu, nebo naopak rafinace ropných produktů se zabývá převážně přepravou a skladováním ropy, zemního plynu a kapalného zemního plynu. Vlastní více než 80 000 kilometrů potrubí a zhruba 400 milionů kubických metrů skladovací kapacity zemního plynu, z nichž většina se nachází na středozápadě a v jižních státech USA.

Společnosti typu Enterprise Products Partners, vytvářejí vysoce předvídatelné peněžní toky díky dlouhodobým smlouvám založených na placení průběžných poplatků za využívání jejich infrastruktury. Pravidelně také vynakládá kapitál na investice do nových projektů v oblasti plynovodů a skladování a nebojí se provádět akvizice, aby se přizpůsobila prostředí, které se nakonec přikloní k čistším energetickým řešením.

Nejdůležitější je, že výplatní poměr společnosti momentálně činí 85 %, přičemž se nikdy k hodnotě 1 nepřiblížil, což znamená, že společnost nabízí solidní a udržitelnou výplatu navzdory vysokému dividendovému výnosu.

2 Philip Morris ($PM)

Další mimořádně bezpečnou akcií s vysokým výnosem, na kterou se mohou zájemci o pasivní příjem spolehnout, je tabákový gigant Philip Morris, který aktuálně vyplácí 5% dividendu. Tato společnost stojí mj. za známou prémiovou značkou tabáku Marlboro.

Nikotin obsažený v tabáku je návyková látka. To znamená, že kuřáci cigaret mají tendenci zůstat jejich uživateli po dlouhou dobu. I přesto, že zdravotnické regulační orgány hlasitě vyjadřují obavy z nebezpečnosti kouření, Philip Morris dokáže dlouhodobě využívat své cenové síly k tomu, aby generoval dostatečný zisk navzdory poklesu objemů prodejů na rozvinutých trzích. Společnost rovněž těží ze své geografické rozmanitosti. Působí ve více než 180 zemích světa. To znamená, že může kompenzovat přísnější tabákové předpisy na některých rozvinutých trzích růstem díky zvětšující se střední třídě na vybraných rozvíjejících se trzích.

Vzhledem k tomu, že Philip Morris bude vyplácet v roce 2022 vydatných, ale stále udržitelných 72 % zisků v podobě dividend (dle předpokladů Wall Street), je zřejmé, že odměňování trpělivých akcionářů je pro společnost prioritou.

3. AGNC Investment ($AGNC)

Jen málokteré odvětví bylo v uplynulé dekádě tak všeobecně přehlíženo jako hypoteční nemovitostní investiční trusty (REIT). Navzdory nechuti Wall Street však hypoteční REIT AGNC Investment trvale přináší vysoký jednociferný nebo nízký dvouciferný dividendový výnos (aktuálně 8,6 %). Podobné výsledky mohou zájemci o pasivní příjem očekávat i v budoucnu. AGNC navíc vyplácí svou solidní dividendu na měsíční bázi.

Hypoteční REITy, jako je AGNC, se snaží půjčovat si peníze za nízké krátkodobé výpůjční sazby, aby mohly nakupovat aktiva, jako jsou cenné papíry kryté hypotékami, s vyššími dlouhodobými výnosy. Rozdíl mezi tímto vyšším dlouhodobým výnosem a nižší krátkodobou výpůjční sazbou je znám jako čistá úroková marže (NIM). Za zmínku stojí, že výnosová křivka se v počátečních fázích hospodářského oživení tradičně zvedá. Pro hypoteční REIT, jako je AGNC, to znamená, že se nachází v ideální situaci – na začátku růstového cyklu tohoto REITu – kdy čistá úroková marže roste.

Dalším faktorem, který je třeba vzít v úvahu, je skutečnost, že investiční společnost AGNC zcela přepracovala své portfolio aktiv a zaměřila se téměř výhradně na agenturní cenné papíry. Agenturní cenné papíry jsou v případě selhání chráněny americkou federální vládou. Přestože je výnos agenturních aktiv nižší než u jejich neagenturních protějšků, tato záruka umožňuje společnosti AGNC využívat pákový efekt ve svůj prospěch a svůj potenciální zisk tak násobit. Výplatní poměr společnosti je pak vyšší, ale nejedná se o nic, co by vás mělo znepokojovat – REITy mají ze zákona povinnost vyplácet minimálně 90 % svého zdanitelného zisku ve formě dividendy.

#akcie #jakinvestovat #investovani #pasivniprijem #dividenda #dividendovyprijem #zisk #prijmoveakcie #dividendoveakcie